likviditási mutatók

Likviditási - az egyszerű kivitelezés, értékesítés, konverziós anyag vagy egyéb értéktárgyak készpénzre hogy megfeleljen a jelenlegi pénzügyi kötelezettségeit.

Likviditási mutatók - a pénzügyi mutatók alapján kiszámított nyilatkozatok a vállalkozás (cég mérlegét - forma №1), hogy meghatározza a vállalat azon képességét, hogy visszafizeti jelenlegi államadósság rovására jelenleg is elérhető (cirko) eszközök. Értelmében ezek a számok, hogy összehasonlítsa a nagysága a jelenlegi adósságait a vállalkozás és annak működő tőke, amelynek biztosítania kell a visszafizetés ezen adósságok.

Tekintsük az alapvető együtthatók likviditási és számítási képletek:

Kiszámítása likviditási mutatók lehetővé teszik a likviditás vizsgálatánál a vállalkozás, azaz elemzése lehetőséget kínál a cég, hogy valamennyi pénzügyi kötelezettségeinek.

Meg kell jegyezni, hogy a vállalat eszközeinek kerülnek elszámolásra a mérlegben, és különböző likviditás. Proranzhiruem őket csökkenő sorrendben, attól függően, hogy a likviditás mértéke:

• Az alapok a számlák, a box office és a vállalkozás;
• banki váltók, állampapírok;
• jelenlegi követelések, hitelek követelés, a vállalati értékpapírok (részvények jegyzett vállalatok tőzsdei, váltókat);
• árukészletek és anyagok raktárakban;
• gépek és berendezések;
• építőipar;
• építési folyamatban.

áramarány

Áramarány vagy fedezettsége vagy együttható általános likviditási - pénzügyi aránya egyenlő az arány a jelenlegi (cirko) eszközök rövid lejáratú kötelezettségek (rövid lejáratú kötelezettségek). Az adatok forrása a társaság mérlege (forma 1-es szám). Az arány kiszámítása a képlet:

Jelenlegi arány = Forgóeszközök, kivéve a hosszú lejáratú követelések / rövid lejáratú kötelezettségek

Cr = (p 290 - p. 230.) / P 690 vagy kisebb.
Cr = p. 290 / (p. 610 p +. + 620 o. 660)

Cr = p. 1200 / (p. 1520 + p. 1510 + p. 1550)

Az együttható tükrözi a vállalat képes visszafizetni a jelenlegi (rövid távú) esedékes csak a forgóeszközök. A szám magasabb, annál jobb a fizetőképességét a cég. áramarány jellemzik a fizetőképességét a cég, nem csak most, hanem a vészhelyzet esetén.

A rendes együttható értéke 1,5-2,5 függően az iparban. Hátrányosan mind alacsony, mind magas aránya. Érték 1 alatti magas pénzügyi kockázatok a tény, hogy a vállalat nem képes folyamatosan fizetni aktuális számlákat. Értéke nagyobb, mint 3 jelezheti irracionális tőkeszerkezet. De figyelembe kell venni, hogy attól függően, tevékenységi területe, a szerkezet és a minőség az eszközök, és így tovább. G. együttható változhat.

Meg kell jegyezni, hogy ez a tényező nem mindig ad teljes képet. Jellemzően a vállalkozások, hogy a készletek alacsony és pénzt váltókat fizetendő hogy könnyen, akkor könnyen kezelhető alacsonyabb érték arány, mint a vállalatok nagy tartalékok és az áruk értékesítésére hitelre.

Egy másik módja, hogy ellenőrizze a megfelelőségét forgóeszközök számítani a gyors arány. Ez az arány az érdeklődés a bankok, szállítók, részvényesek, mivel a vállalat szembe körülményeit kellene azonnal fizetni váratlan költségeket. Tehát, ő lesz szüksége minden őt készpénz, értékpapírok, vevő- és az egyéb fizetési módok, azaz a. E. az eszközök, amelyek lehet szüntetni készpénzben.

Együttható gyors (azonnali) likviditási

Ratio leírja a vállalat képes visszafizetni a jelenlegi (rövid távú) kötelezettségek miatt forgóeszközök. Ez hasonló a jelenlegi arány, de annyiban különbözik, hogy a készítmény használható annak számítási forgóeszköz amely csak magas - és közepes folyékony forgóeszközök (készpénz az üzemi számlák, a készletek folyékony anyagok és nyersanyagok, áruk és késztermékek, számlák adósság rövid futamidőre).

Az ilyen eszközök nem érinti a folyamatban lévő munka és az állományok speciális alkatrészek, anyagok és félkész termékek. Az adatok forrása a társaság mérlege hasonló mind a jelenlegi likviditási, hanem egy eszköz nem tekinthető anyagok és ipari részvények, mivel azok kénytelenek végrehajtását veszteség lesz a legmagasabb az összes működőtőke:

Gyors arány = (készpénz + Rövid távú befektetések + rövid lejáratú követelések) / Rövid lejáratú kötelezettségek

Gyors arány = (forgóeszközök - készletek) / rövid lejáratú kötelezettségek

= Qr (p. 240 p +. + 250 o. 260) / (p. 610 p +. + 620 o. 660)

= Qr (p. 1230 + p. 1240 + p. 1250) / (p. 1520 + p. 1510 + p. 1550)

Ez az egyik legfontosabb pénzügyi arány, amely azt mutatja, hogy mennyire rövid lejáratú kötelezettségek a társaság is azonnal visszafizette az alapok különböző számlák, rövid lejáratú értékpapírok, valamint az abból származó települések adósok. Minél magasabb az érték, annál jobb a szavatoló a cég. A rendes érték együttható nagyobb, mint 0,8 (egyes elemzők úgy vélik optimális tényezőjének értéke 0,6-1,0), ami azt jelenti, hogy a készpénz és a jövőbeli bevételek folyó műveletek ki kell terjednie a jelenlegi adósságok a szervezet.

Javítani vészhelyzeti likviditási szervezetek tegyenek intézkedéseket, amelyek fokozzák a működő tőke és a hosszú lejáratú hitelek és kölcsönök. Másrészt, az érték több mint 3 jelezheti fenntarthatatlan tőkeszerkezet, ez lehet az oka, hogy a lassú forgalom befektetett készletek, követelések növekedése.

Ebben a tekintetben a lakmusz aktuális szavatoló lehet abszolút aránya, ami több, mint 0,2. Abszolút likviditási arány azt mutatja, milyen arányban a rövid lejáratú adósság lehet rendezni a közeljövőben, mivel a leginkább likvid eszközök (készpénz és rövid lejáratú értékpapírok).

Abszolút likviditási ráta

Pénzügyi tényező egyenlő az arány a készpénz és a rövid távú pénzügyi befektetések rövid lejáratú kötelezettségek (rövid lejáratú kötelezettségek). Az adatok forrása a mérleg a vállalat hasonló mind a jelenlegi likviditási, hanem csak pénzeszközállománya elszámolni, eszközök, a számítási képlet a következő:

Abszolút likviditási mutató = (Cash + rövid távú befektetések) / Rövid lejáratú kötelezettségek

Kab = (p. + 250 o. 260) / (p. 610 p +. + 620 o. 660)

Kab = (p. 1240 + p. 1250) / (p. 1520 + p. 1510 + p. 1550)

A rendes érték tényező nagyobb, mint 0,2. Minél magasabb az érték, annál jobb a szavatoló a cég. Másrészt, a magas aránya jelezheti az irracionális szerkezete a tőke, a nagyon magas aránya a nem teljesítő eszközök készpénz formájában és alapok a számlákat.

Más szóval, a fenntartása esetén készpénzállomány a mérleg fordulónapján (főként, hogy egységes kifizetések partner) a rövid lejáratú adósság a mérleg fordulónapján lehet fizetni az öt napot. A fenti szabályozási korlát vonatkozik a külföldi gyakorlat a pénzügyi elemzés. Ebben az esetben a pontos igazolása, hogy miért kell fenntartani a normális szintet likviditás a magyar szervezetek pénzbeli értékét kell terjednie 20% a rövid lejáratú kötelezettségek, akkor nem áll rendelkezésre.

Nettó forgótőke

A nettó forgótőke fenntartása érdekében van szükség a vállalat pénzügyi stabilitását. A nettó forgótőke definíciója a különbség forgóeszközök és a rövid lejáratú kötelezettségek, beleértve a rövid lejáratú hitelek, szállítók, egyenlő kötelezettségeinek. A nettó forgótőke - része a működő tőke képződik rovására saját forgótőke és a hosszú távú adósság, a kvázi-jellemző tőke, kölcsönök és egyéb hosszú lejáratú kötelezettségek. A képlet a nettó tőke számítás a következő:

Nettó forgótőke = forgóeszközök - rövid lejáratú kötelezettségek

BER = p 290 - p. 690.

BER = p 1200 - p. 1500.

A nettó forgótőke fenntartása érdekében van szükség a pénzügyi stabilitást a cég, mivel a fölösleges forgóeszközök felett a rövid lejáratú kötelezettségek azt jelenti, hogy a vállalat nem csak megtérül a rövid távú kötelezettségek, hanem a tartalékok bővítése. Az érték a nettó forgótőke nagyobbnak kell lennie, mint nulla.

Hiánya működő tőke jelzi a vállalat képtelen visszafizetni a rövid távú kötelezettségek. Jelentős többlet nettó forgótőke az optimális kereslet jelzi az irracionális források felhasználását a vállalkozás.

A képlet a likviditási mutatókat (Likviditási mutatók) a nemzetközi normáknak megfelelően a jelen cikkben ismertetett.