Hogyan számoljuk ki a likviditási mutatók 1
meghatározás
Likviditási - Az a képesség, eszközök értékesítésre gyorsan áron közel van a piacon. Likviditási - a képesség, hogy alkalmazni kell a pénz (lásd a „likvid eszközök”.).
Általában megkülönböztetni igen likvid, alacsony likviditás és likvid értékek (eszközök). A könnyebb és gyorsabb, mint amit lehet kapni az eszköz teljes értékét, a több folyadék van. Áruk esetében a likviditás fog egyezni a sebesség a végrehajtás névleges áron.
Magyar mérleg eszköz a vállalat található a csökkenő sorrendben a likviditás. Ők lehet osztani a következő csoportok:
A1. Nagymértékben likvid eszközök (készpénz és a rövid távú befektetések)
A2. Gyors eszközök (rövid lejáratú követelések, azaz a követelések, a kifizetések, amelyek várhatóan 12 hónapon belül a jelentéstétel napja)
A3. Lassan a zálogjog (más, a fentiekben nem említett, befektetett eszközök)
A4. Illikvid eszközök (összes befektetett eszközök)
Kötelezettségek egyensúlyának mértékű növekedése az érettségi kötelezettségek alábbiak szerint csoportosíthatók:
P1. A legsürgetőbb kötelezettségek (hitelek, amelyek magukban foglalják a folyószámlák fizetendő beszállítók és vállalkozók, a személyzet, a költségvetést stb)
P2. Közepes lejáratú kötelezettségek (a rövid lejáratú hitelek, rendelkezések jövőbeni kiadásokat, az egyéb rövid lejáratú kötelezettségek)
P3. Hosszú lejáratú kötelezettségek (mérleg szakasz IV „Hosszú lejáratú kötelezettségek”)
P4. Állandó kötelezettségek (tőke szervezetek).
Annak megállapításához, a likviditási mérleg kellene összehasonlítani az eredményeket az egyes csoportokban az eszközök és források. Ideális tartja likviditás, amely a következő feltételek teljesülnek:
A1> A1
A2> P2
A3> P3
A4 <П4
Például a fenti elemzést készítsen likviditási csoportokba automatikusan a program „A Financial Analyst”.
Kiszámítása likviditási mutatók
A gyakorlatban, a pénzügyi elemzés, van három alapvető likviditási mutatókat.
Aktuális arány (összes) arány (fedezettsége; Engl jelenlegi arány, CR. Nélkül) - pénzügyi aránya egyenlő az arány a jelenlegi (cirko) eszközök rövid lejáratú kötelezettségek (rövid lejáratú kötelezettségek). Ez a leginkább elterjedt és gyakran használt intézkedés a likviditás. képlet:
Az együttható tükrözi a vállalat képes visszafizetni a jelenlegi (rövid távú) esedékes csak a forgóeszközök. A szám magasabb, annál jobb a fizetőképességét a cég.
A rendes érték az együttható 2 vagy több (ez a leggyakrabban használt a magyar szabályozásban, a világon a normálisnak tekintett 1,5-2,5 függően ipar). Érték 1 alatti magas pénzügyi kockázatok a tény, hogy a vállalat nem képes folyamatosan fizetni aktuális számlákat. Értéke nagyobb, mint 3 jelezheti irracionális tőkeszerkezet.
Gyors arány (néha egy közbenső vagy sürgős likviditás Engl gyorsrátája, QR. Nélkül) - pénzügyi aránya egyenlő arányban nagyon likvid eszközöket a jelenlegi rövid lejáratú kötelezettségek (rövid lejáratú kötelezettségek). Az adatok forrása a társaság mérlege hasonló mind a jelenlegi likviditási, hanem egy eszköz nem tekinthető a készletek, mivel azok kénytelenek végrehajtását veszteség lesz a legmagasabb az összes működő tőke. Gyors arány képlet:
Qr = (Rövid távú követelések + rövid távú befektetések + Pénzeszközök) / Rövid lejáratú kötelezettségek
Az együttható tükrözi a vállalat azon képességét, hogy fizetni a jelenlegi kötelezettségek nehézségek esetén a felismerés a termékek.
A rendes együttható értéke nem kevesebb, mint 1.
Abszolút likviditási ráta - pénzügyi arány, ami a készpénz aránya és a rövid távú befektetések rövid lejáratú kötelezettségek (rövid lejáratú kötelezettségek). Az adatok forrása a mérleg a vállalat hasonló mind a jelenlegi likviditási, hanem eszközként veszi csak a pénzt, és közel az valójában azt jelenti:
Cal = (Cash + rövid távú befektetések) / Rövid lejáratú kötelezettségek
Ellentétben a fenti két, az együttható nem elterjedt a nyugati. A magyar jogszabályok szerint normálisnak tekinthető együttható értéke legalább 0,2.
Jelenlegi arány, gyors és abszolút likviditás automatikusan számítható a mérleg adatait a program „A Financial Analyst”.